Judy Davis werd geboren in 1953 in het Australische Perth, een stad die ze zelf de meest geïsoleerde stad in het Westen noemt... Australië bijvoorbeeld heeft ze vroeger al omschreven als ambtsgebied van mannelijk chauvinisme... Judy Davis is katholiek opgevoed en vroeger beweerden boze tongen zelfs dat haar ouders haar verboden naar films te kijken... Ze koos aanvankelijk dan maar voor de muziek en sloot zich aan bij een Italiaans blues-bandje en ging zelfs op tournee in Japan en Taiwan.

Toen ze zich realiseerde dat ze niet voor eeuwig de nachtclubs kon afschuimen in het verre Oosten, zette ze de stap naar de filmwereld. Judy Davis liep nog school toen ze haar eerste filmrol al vertolkte in Tim Burstall's High Rolling. Na haar studies aan het 'National Institute of Dramatic Art' in Sydney, vertolkte ze de rol van Sybilla in My Brilliant Career.